Инвестиционным советникам

В частности, особое внимание уделяется требованиям, направленным на урегулирование конфликта интересов в деятельности инвестиционных советников, в том числе при совмещении деятельности по инвестиционному консультированию с другими видами профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг. Так, проект предусматривает, что советник обязан принять меры по выявлению и контролю конфликта интересов, а также по предотвращению его последствий. Кроме того, документ содержит требования к информированности сторон. В частности, инвестиционные советники будут должны предоставлять своим клиентам значимую информацию о своей деятельности, например об особенностях работы советника, о расходах, связанных с исполнением предоставленных рекомендаций, и других. Помимо этого, клиент, в том числе бывший, получает возможность запросить предоставленные ему ранее рекомендации. Документ также содержит нормы, призванные стимулировать долгосрочные отношения с клиентом, в ходе которых инвестиционный советник не просто предоставляет разовые рекомендации, а осуществляет продолжительный мониторинг финансовой ситуации клиента и при необходимости дает ему советы. Для определения инвестиционного профиля клиента проектом указания устанавливаются обязанности советника учитывать знания и опыт клиента в области финансовых рынков, его имущественное положение и инвестиционные цели.

Тариф «ИНВЕСТИЦИОННОЕ КОНСУЛЬТИРОВАНИЕ»

Вводится новый вид профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг — инвестиционное консультирование, под которым понимается оказание консультационных услуг в отношении ценных бумаг, сделок с ними и или заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, путем предоставления индивидуальных инвестиционных рекомендаций. Инвестиционное консультирование осуществляется на основании договора договор об инвестиционном консультировании. Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий деятельность по инвестиционному консультированию, именуется инвестиционным советником.

Инвестиционным советником может быть юридическое лицо или индивидуальный предприниматель. Деятельность инвестиционных советников не лицензируется, однако инвестиционный советник должен вступить в СРО, объединяющую инвестиционных советников, учет которых будет вести ЦБ РФ. Инвестиционный советник, являющийся юридическим лицом, вправе совмещать свою деятельность с иными видами профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг и деятельностью кредитной организации.

ЦБ РФ опубликовал требования к инвестиционным советникам к деятельности по инвестиционному консультированию, порядку определения видами профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг.

Законопроект к третьему чтению был доработан. Вместо деятельности по финансовому консультированию, которую предусматривалось ввести законопроектом, рассмотренным ранее в Обзоре, предлагается ввести деятельность по инвестиционному консультированию. Так, указанной деятельностью предлагается признать оказание консультационных услуг в отношении ценных бумаг, сделок с ними и или заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, путем предоставления индивидуальных инвестиционных рекомендаций.

Инвестиционное консультирование, согласно законопроекту, осуществляется на основании договора договор об инвестиционном консультировании. Предлагается наделить инвестиционного советника, являющегося юридическим лицом, правом совмещать свою деятельность с иными видами профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг и деятельностью кредитной организации.

Инвестиционный советник также, согласно законопроекту, вправе совмещать свою деятельность с любой иной не подлежащей лицензированию в соответствии с законодательством Российской Федерации деятельностью. Данное право предлагалось рассмотренным ранее в Обзоре законопроектом предоставить финансовому советнику.

Предусматривается предоставление инвестиционным советником индивидуальных инвестиционных рекомендаций клиенту в соответствии с его инвестиционным профилем, под которым понимается информация о доходности от операций с финансовыми инструментами, на которую рассчитывает клиент, о периоде времени, за который определяется такая доходность, а также о допустимом для клиента риске убытков от таких операций, если клиент не является квалифицированным инвестором.

Консультировать будут инвестиционные советники, которыми смогут стать ИП или юрлицо, вступившие в специализированную саморегулируемую организацию в сфере финансового рынка и включённые в единый реестр инвестиционных советников, вести который будет Банк России. Для включения в реестр ЮЛ и ИП должны соответствовать ряду требований, например, иметь опыт и один из профессиональных сертификатов. Для предоставления индивидуальных инвестиционных рекомендаций советник будет запрашивать информацию о ценных бумагах и денежных средствах клиента, его правах и обязательствах из сделок с ценными бумагами и договоров.

Поскольку деятельность по инвестиционному консультированию является профессиональной на рынке ценных бумаг, необходимо создать стандарты .

Для осуществления или передачи этих прав необходимо предъявление документа или подтверждение их иной формой фиксации. Легальные признаки ценных бумаг: Залог — правоот-ние, в силу кот. А Договор о залоге векселя порождает обяз-во, в силу которого кредитор вправе требовать передачи ему векселя. Залоговое правоотношение возникает в момент передачи векселя. Б Индоссамент является сделкой, необходимой для определения вексельным должником законного векселедержателя и реализации им своих прав из векселя, и не связан с договором о залоге.

В Передача векселя совершается во исполнение обяз-ва, порожденного договором о залоге, и одновременно придает юр. Залог векселя — правоотношение между залогодателем векселедателем и кредитором залогодержателем , по кот. Основные преимущества залога векселя:

Госдума приняла закон об инвестиционном консультировании

Об этом во вторник сообщила пресс-служба регулятора. В частности, ЦБ подготовил проект указания, содержащий требования к деятельности по инвестиционному консультированию, порядку определения профиля клиента инвестиционного советника, а также к форме предоставления индивидуальной инвестиционной рекомендации. Кроме того, согласно проекту указания, инвестиционные советники должны будут предоставлять своим клиентам значимую информацию о своей деятельности, например об особенностях работы советника, о расходах, связанных с исполнением предоставленных рекомендаций.

При этом клиент, в том числе бывший, получает возможность запросить предоставленные ему ранее рекомендации. Документ также содержит нормы, призванные стимулировать долгосрочные отношения с клиентом, в ходе которых советник не просто предоставляет разовые рекомендации, а осуществляет продолжительный мониторинг финансовой ситуации клиента и при необходимости дает ему советы.

Работа по теме: Правовое регулирование рынка ценных бумаг. брокера; - осуществлять инвестиционное консультирование, т.е.

Инвестиционные советники на рынке ценных бумаг Казахстана Асильбеков А. Однако это положение довольно условно и доказать возможность получения такой выгоды будет чрезвычайно непросто. В результате профессиональной деятельности инвестиционных советников их клиентам и другим инвесторам на рынке ценных бумаг может быть причинен и моральный ущерб, возмещение которого сверх иных убытков, вызванных нарушением обязательства, предусмотрено Гражданским кодексом статья В результате иных действий инвестиционного советника, не связанных с его профессиональной деятельностью, любые лица также могут понести убытки, возмещение которых осуществляется в порядке, установленном Гражданским кодексом.

Поскольку деятельность инвестиционных советников является предпринимательской, то всю ответственность и риск, связанные с ее осуществлением, несут сами инвестиционные советники. Но в данном случае предполагается только та ответственность, которая предусмотрена законодательством. То есть - имущественная, административная и уголовная. Говоря же об ответственности государства, мы имеем ввиду, если так можно выразиться, политическую либо моральную ответственность - ответственность перед общественностью и в первую очередь перед инвесторами на рынке ценных бумаг.

Предоставление услуг по инвестиционному консультированию является видом деятельности, осуществление которой требует специального разрешения уполномоченного государственного органа, выступающего от имени самого государства. Прежде чем предоставить такое разрешение в форме лицензии, упомянутый государственный орган проверяет соответствие претендента всем требованиям законодательства. В случае выдачи такой лицензии этот государственный орган ответственен за недопущение фактов мошенничества и противоречий конфликтов интересов при осуществлении деятельности инвестиционного советника.

Запускается маркетинговая (рекламная) акция «Инвестиционное консультирование»

В России была выбрана смешанная модель фондового рынка рынка ценных бумаг , на котором одновременно и с равными правами присутствуют и банки, и небанковские инвестиционные институты. Это — европейская модель универсального коммерческого банка, не предполагающая объемных ограничений на операции с ценными бумагами, модель агрессивного банка, способного иметь Крупные портфели акций нефинансовых предприятий, окружающего себя различными небанковскими финансовыми институтами и осуществляющего реальный контроль их деятельности.

Данная модель связана с повышенной рискованностью операций банка. Его риски по операциям с ценными бумагами не отграничены от рисков по кредитно-депозитной и расчетной деятельности, в то же время он в значительной степени зависит от положения дел у крупнейших клиентов, в оборот которых втянуты значительные его средства через участие в акционерном капитале и облигационных займах.

Профессиона льные уча стники ры нка це нных бума г — юридические лица, которые деятельность;; деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг;; Деятельность по инвестиционному консультированию.

Отношения, определяемые настоящим Федеральным законом статьи Статья 1. Предмет регулирования настоящего Федерального закона Настоящим Федеральным законом регулируются отношения, возникающие при эмиссии и обращении эмиссионных ценных бумаг независимо от типа эмитента, при обращении иных ценных бумаг в случаях, предусмотренных федеральными законами, а также особенности создания и деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг статья дополнена с 4 января года Федеральным законом от 28 декабря года ФЗ.

Акция - эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца акционера на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации. Акция является именной ценной бумагой часть в редакции, введенной в действие с 4 января года Федеральным законом от 28 декабря года ФЗ. Облигация - эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее владельца на получение, если иное не предусмотрено настоящим Федеральным законом, в срок, предусмотренный в ней, от эмитента облигации ее номинальной стоимости или иного имущественного эквивалента.

Облигация при соблюдении условий, установленных настоящим Федеральным законом, может не предусматривать право ее владельца на получение номинальной стоимости облигации в зависимости от наступления одного или нескольких указанных в ней обстоятельств. Облигация может также предусматривать право ее владельца на получение установленных в ней процентов либо иные имущественные права.

Доходом по облигации являются процент и или дисконт. Часть в редакции, введенной в действие с 16 октября года Федеральным законом от 18 апреля года ФЗ. Опцион эмитента является именной ценной бумагой. Принятие решения о размещении опционов эмитента и их размещение осуществляются в соответствии с установленными федеральными законами правилами размещения ценных бумаг, конвертируемых в акции.

О текущем состоянии рынка инвестиционного консультирования

Отправить по почте Это инвестиционное консультирование - предоставление рекомендаций по сделкам с ценными бумагами На российском рынке ценных бумаг появился новый вид профессиональной деятельности на - инвестиционное консультирование. Под инвестиционным консультированием подразумевается предоставление рекомендаций по сделкам с ценными бумагами.

Услуги по инвестиционному консультированию может оказывать компания или индивидуальный предприниматель.

Концепции и тенденции меняются на финансовых рынках стремительно. инвесторов, актуальна услуга по инвестиционному консультированию. профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление.

Особым видом деятельности на российском рынке ценных бумаг является финансовое консультирование, т. Оказание услуг по подготовке проспекта ценных бумаг включает: Специалист финансового рынка имеет право подписать проспект ценных бумаг. Финансовый консультант участвует в размещении и организации размещения эмиссионных ценных бумаг: В зарубежной практике деятельность инвестиционных консультантов строго регламентируется и контролируется.

В соответствии с Федеральным законом от 13 марта г. Реклама ценных бумаг не должна содержать: С точки зрения доступности информация на рынке ценных бумаг подразделяется на: Под распространением информации понимаются действия: Через специализированные институты эмитенты раскрывают информацию: Раскрытие информации происходит в форме:

Новая профессия на рынке ценных бумаг появилась в России

Вставьте пропущенные слова или числа По договору комиссии на операции с ценными бумагами брокер выступает в качестве …. По договору поручения на совершение операций с ценными бумагами брокер выступает в качестве…. По договору комиссии на операции с ценными бумагами клиент брокера выступает в качестве …. По договору поручения на совершение операций с ценными бумагами клиент брокера выступает в качестве….

Инвестиционное консультирование — – предоставление консультационных услуг по поводу выпуска и обращения ценных бумаг Рынок ценных.

Проект Федерального закона"О внесении изменений в Федеральный закон"О рынке ценных бумаг" и отдельные законодательные акты Российской Федерации" в части регулирования деятельности инвестиционных консультантов, а также предоставления услуг Иные лица признаются неквалифицированными инвесторами. Брокер должен выполнять поручения клиентов добросовестно и, если из существа поручения не вытекает иной порядок их исполнения, в порядке их поступления. Операции, связанные с исполнением поручения клиентов, имеют приоритет по сравнению с операциями самого брокера, осуществляемых за счет самого брокера.

Брокер обязан исполнить поручение клиента на наиболее выгодных для последнего условиях, если в соответствии с договором и поручением клиента брокер самостоятельно определяет условия, на которых исполняется такое поручение. Брокер вправе заключать договоры с клиентами и оказывать им услуги самостоятельно либо через агента брокера. Агентами брокера могут быть только профессиональные участники рынка ценных бумаг, имеющие лицензию на осуществление брокерской деятельности, деятельности по управлению активами инвестиционным портфелем , депозитарной деятельности или деятельности по инвестиционному консультированию за исключением инвестиционных консультантов — физических лиц.

Агент брокера действует от имени и за счет брокера на основании договора поручения или агентского договора, заключенного с брокером, а также выданной им доверенности.

ЦБ и НАУФОР будут наказывать инвестиционных советников за некомпетентные рекомендации

Инвестиционное консультирование — новый вид профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг 25 декабря г. Закон вводит в российское правовое поле новый вид профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг — инвестиционное консультирование. Лица, осуществляющие указанный вид деятельности, именуются инвестиционными советниками. Понятие инвестиционного консультирования В соответствии с Законом под инвестиционным консультированием понимается оказание консультационных услуг путем предоставления индивидуальных инвестиционных рекомендаций в отношении: Инвестиционные советники юридическое лицо, зарегистрированное в соответствии с законодательством Российской Федерации далее — ЮЛ ; индивидуальный предприниматель далее — ИП.

Соглашение об инвестиционном консультировании Общества с комплексное обслуживание на рынке ценных бумаг при наличии.

С указанной даты к профучастникам рынка ценных бумаг будут относиться лица, занимающиеся инвестиционным консультированием, — инвестиционные советники. Под деятельностью по инвестиционному консультированию понимается оказание консультационных услуг в отношении ценных бумаг, сделок с ними и или заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, путем предоставления индивидуальных инвестиционных рекомендаций.

Такая деятельность будет осуществляться на основании договора об инвестиционном консультировании. Инвестиционным советником может быть юридическое лицо или индивидуальный предприниматель, являющиеся членами саморегулируемой организации в сфере финансового рынка, объединяющей инвестиционных советников, и включенные в единый реестр инвестиционных советников.

Вести указанный реестр будет Банк России отметим, что порядок его ведения, форма заявления о внесении сведений о юрлице ИП в этот реестр уже установлены Центробанком. Инвестиционный советник обязан оказывать услуги по инвестиционному консультированию добросовестно, разумно и действовать в интересах клиента.

Индивидуальные инвестиционные рекомендации должны предоставляться клиенту в соответствии с его инвестиционным профилем, то есть на основе информации о: Для определения инвестиционного профиля клиента инвестиционный советник должен запросить у него необходимую информацию. При этом он не обязан проверять достоверность представленной информации и не несет ответственности за убытки, причиненные вследствие индивидуальной инвестиционной рекомендации, основанной на представленной клиентом недостоверной информации.

Если же клиент отказался представить информацию, инвестиционный советник не вправе предоставлять индивидуальную инвестиционную рекомендацию. Определено, что должна включать в себя индивидуальная инвестиционная рекомендация. А требования к форме ее предоставления должен установить Банк России. Предусмотрено, что если предоставление индивидуальных инвестиционных рекомендаций осуществляется посредством программ для ЭВМ, в том числе в сети"Интернет", такие программы подлежат аккредитации в Банке России.

При этом Банк России вправе передать полномочия по аккредитации указанных программ СРО в сфере финансового рынка, объединяющей инвестиционных советников.

«Инвестиционная зарядка» с экспертами «ФИНАМ»!